金色观察 | RWA及相关协议盘点

文/Iam ZeroIka，加密KOL；译/金色财经xiaozou

现实世界资产将彻底改变传统金融，预计将带来数万亿美元资本的增长。

资产代币化实际上可以为TradFi和DeFi带来无尽的流动性。

下面我们来看什么是RWA以及我正在关注的几个项目。

什么是RWA？

简而言之，RWA（现实世界资产）是指物理资产的数字化方式，物理资产数字化后被分解为更小的若干部分，这些部分将以代币的形式出现，也就是代币化。

想象一下，凭借区块链的特性你可以完全拥有物理资产所有权。

物理资产代币化的机会前景是无限的，因为任何类别都可以被代币化，例如：

•土地

•房地产

•汽车

•股票

•金属

•艺术

•奢侈品

想象一下，鉴于全球金融资产净值，将会有多少资金流入区块链领域。

这是巨大的机遇。

BCG（波士顿咨询公司）发布的最新报告指出，预计到2030年，代币化的资产价值将达到16万亿，占全球GDP的10%，这还是一个高度保守的预测。

想来真是不可思议。

1、优点

•资产获取民主化：将现实世界资产进行细分，让任何人都可以拥有投资机会，无论投资额多大。

•拥有完全所有权：由于每笔交易都写在区块链上，任何人都不能欺诈声称拥有资产。

•效率提升：通过降低对中介机构的需求，成本和时间都将大幅减少（原子结算）。

•增加流动性：通过向全球买家开放市场，非流动性资产可以通过参与者的增加发现流动性。

2、缺点

•黑客攻击：智能合约的潜在漏洞可能成为黑客的沃土。

•许可：获得资产代币化的监管许可可能是一个麻烦的过程，再加上税收制度也不明确。

•KYC/AML：代币化涉及KYC实名认证机制和AML反洗钱义务，这是很多加密参与者不认同的。

•资产规模：政府可以冻结RWA。

•清算问题：加密货币可以在瞬间出售，RWA则需要变更所有权才能出售。

3、解决收益率下降的问题

众所周知，在牛市期间，DeFi收益率会随着流动性更加持续稳定和参与者流量增加而上升。

但在熊市期间，随着价格暴跌，人们失去了兴趣，导致TVL暴跌。

RWA资产可以帮助DeFi世界提供更可持续、更加可靠的收益率，收益由传统资产类别支持，因此不受加密市场波动的影响。

此外，可以提供更高的收益率是相当重要的，否则就不会有新的资本流入。

4、RWA协议

RWA采用的道路是漫长而曲折的，但一些协议已经在这个领域里运行，我对它们也做了一些研究。

我相信还会出现更多的优秀玩家，所以如果你没有发现心仪的协议，请不要沮丧。

• @realSologenic

Sologenic是一个建立在XRP Ledger上的DEX（去中心化交易所），旨在提供股票、加密货币、ETF和代币化资产的获取途径。

用户可以将来自30个全球证券交易所的40,000多只股票、ETF和商品代币化。

• @RealTPlatform

RealT是一个由AAVE提供支持的平台，面向房地产行业，允许人们在美国购买被分割后的部分房产。

你可以以50美元的起步价购买房产。

• @landxfinance

该协议将农业引入链上，允许人们在链上买卖农产品。

投资者可以从他们的作物中获得实际收益，通过投资与加密市场不相关的资产使他们的投资组合多样化。

• @galileoprotocol

Galileo Network使奢侈品牌能够通过不可篡改的pNFT，在区块链上证明其真品的所有权、状况和来源，从而打击假货。

pNFTs即物理NFT。

其他协议：

•GoldFinch：无抵押贷款

•Securitize：私募基金代币化

•TrueFi：无抵押贷款

•Liquefi ：数字证券区块链提供商

•PaxGold ：黄金代币化

还有更多玩家正在不断涌现。

5、采用的关键

现实世界资产的代币化是加密世界里最令人惊叹的概念之一。

它不仅可以简化官僚程序，为加密市场带来数万亿美元的流动性，而且还可以成为大规模采用的关键。

人们不断对我们的世界持怀疑态度，因为他们看不到有形的用例。

如果能够看到现实世界的物理资产被代币化，应该会改变人们对加密货币的普遍印象，即加密货币是一个“欺诈”的世界。

6、好事多磨

如前所述，资产代币化概念是惊艳的。

但我们仍处于实验阶段，在实现全球采用之前还要经历很长时间，我们还有很长的路要走。

在实现此目标之前，还有很多工作要做，尤其是在监管框架背后的工作。

大多数RWA代币的上涨是因为资产代币化的叙事，而不是因为它们具有规模效用推动价格上涨。

这可以被视为一个监测这一新兴迷人领域的巨大早期机会。

一个可以彻底改变DeFi和TradFi的领域。